framedesignlab.com

Atât raportul curent, cât și raportul rapid oferă măsuri directe de lichiditate, care reflectă capacitatea unei companii de a utiliza active curente, cum ar fi numerar, stocuri și creanțe, pentru a îndeplini obligațiile pe termen scurt. Cu toate acestea, pentru a evalua mai precis capacitatea unei companii de a-și plăti datoriile curente pe măsură ce acestea devin scadente, ar trebui efectuată o analiză completă a lichidității utilizând un buget de numerar.

Lichiditate

Soliditatea financiară a unei companii sau probabilitatea ca o companie să rămână o operațiune viabilă se reflectă în lichiditatea companiei. Lichiditatea este evaluată în funcție de relația activelor lichide sau curente ale societății cu pasivele sale curente. Suficiența activelor curente ale unei firme pentru a-și îndeplini datoriile curente este importantă pentru creditorii care caută asigurarea probabilității unei plăți rapide pentru bunurile și serviciile livrate. La rândul lor, investitorii caută confirmarea că o companie are active în numerar suficiente pentru a continua operațiunile, în ciuda posibilelor recesiuni ale afacerii.

Activele curente și pasivele curente

Activele circulante includ numerar, creanțe, note de primit sau alte active, cum ar fi titluri de valoare tranzacționabile, care sunt tranzacționate pe o piață activă și ușor convertite în numerar. Datoriile curente sunt cele decontate fie prin active circulante, fie prin crearea unei noi datorii în cursul perioadei fiscale curente. Datoriile curente includ conturile de plătit și cheltuielile acumulate, cum ar fi cheltuielile cu utilitățile și asigurările.

Bugete de numerar

Bugetul de numerar prevede intrările și ieșirile de numerar ale unei companii pentru o anumită perioadă de timp, cum ar fi o zi, o lună sau un an fiscal. În majoritatea cazurilor, o companie generează bugete lunare de numerar pentru anul fiscal curent și le folosește în scopuri de planificare anuală. La rândul său, un buget zilnic de numerar este creat la începutul fiecărei luni pentru a crea o imagine a fluxurilor de numerar de zi cu zi în sprijinul operațiunilor zilnice de afaceri. Situațiile financiare anterioare și ipotezele de gestionare oferă informații pentru prognoza activelor și pasivelor curente reflectate atât în ​​bugetele curente de numerar lunare, cât și în cele zilnice.

Bugetul lunar de numerar

Eugene Brigham descrie crearea unui buget de numerar în „Fundamentele managementului financiar” ca o chestiune de estimare a veniturilor și cheltuielilor pentru o perioadă fiscală și apoi determinarea dacă astfel de elemente duc la un câștig sau o pierdere netă de numerar. De exemplu, un buget lunar de numerar necesită ca vânzările lunii să fie prognozate și alocate zilelor în care vor fi colectate veniturile din vânzări sau încasările în numerar. Achizițiile și cheltuielile sunt, de asemenea, estimate și alocate zilelor în care se vor efectua plăți în numerar pentru materialele aferente, forța de muncă, contractele de leasing, impozitele, cheltuielile de capital și alte elemente cheltuite. Plățile în numerar sunt apoi scăzute din încasările de numerar pentru a obține câștigul sau pierderea netă prevăzută pentru lună. Acest câștig sau pierdere este adăugat sau scăzut din soldul de numerar al lunii anterioare pentru a prognoza numerarul disponibil la sfârșitul lunii.